来源：智通财经网

　　智通财经APP获悉，华泰证券发布研究报告称，完美世界（.SZ）《新梦诛》预约数亮眼，新品逐步兑现。预计公司21-23年归母净利24.33/29.20/33.94亿元，可比公司21年Wind一致预期PE19X，考虑公司精品游戏研发龙头地位，给予公司23XPE，目标价28.75元，维持“买入”评级。

　　华泰证券指出，《梦幻新诛仙》是完美世界仙侠大世界回合制MMORPG新作，定档6月25日公测。据游戏 　　华泰证券主要观点如下：

　　诛仙旗舰IP新游预约破1,万

　　《梦幻新诛仙》是完美世界仙侠大世界回合制MMORPG新作，定档6月25日公测。据游戏 　　旗舰IP大世界手游上线在即，回合制MMO有望贡献长线业绩增量

　　据《梦幻新诛仙》及各平台 　　开放世界冒险RPG《幻塔》等后续有望于21H2上线的新品同样值得期待

　　据完美世界游戏战略发布会，公司轻科幻开放世界冒险手游《幻塔》有望于21Q3上线，截至6月21日游戏TapTap评分7.9分， 　　新品周期兑现有望驱动业绩增长，维持“买入”评级

　　公司《梦幻新诛仙》、《幻塔》等新品表现可期，有望为21H2贡献流水及利润增量;此外，据完美游戏战略发布会，公司后续丰富产品及IP储备丰富，有望支撑后续业绩长线增长;21年起影视业务有望逐步改善。华泰证券维持盈利预测，预计公司21-23年归母净利24.33/29.20/33.94亿元。可比公司21年Wind一致预期平均PE19X，考虑公司精品游戏研发龙头地位，给予公司年23XPE，对应目标价28.75元(前值27.50元)，维持“买入”评级。

　　风险提示：新品上线进度及表现不及预期，买量市场竞争加剧。